Дебиторская и кредиторская задолженности берутся из бухгалтерского баланса (строки 1230 «Дебиторская задолженность» и 1520 «Кредиторская задолженность»). Выручка и себестоимость продаж – из отчета о финансовых результатах (строки 2110 «Выручка» и 2120 «Себестоимость»). Вместо года можно брать квартал или месяц, тогда данные для расчета берутся за этот период, а 365 заменяется на количество дней в периоде. Обратные к DDR и CDR величины показывают количество оборотов дебиторки и кредиторки за период. Часто считают именно так, но по мне, в днях нагляднее.
Знание этих показателей помогает собственнику компании ответить на два вопроса:
1. Существует ли риск наступления кассового разрыва?
2. Стоит ли предоставлять покупателям отсрочку оплаты за отгруженную продукцию?
DDR – это среднее количество дней, за которое покупатели оплачивают отгруженную продукцию. CDR – среднее количество дней, за которое компания оплачивает свои долги перед кредиторами. Приемлемые величины DDR и CDR сильно отличаются для разных отраслей: в торговле эти показатели могут составлять 1–2 месяца, а в строительстве – порядка полугода. Общее правило: если DDR больше CDR, то покупатели оплачивают долги перед вами дольше, чем вы оплачиваете свои. Это значит, что однажды вам срочно потребуется оплатить счет поставщика, а денег на расчетном счете еще не будет. Нужно стараться, чтобы DDR был меньше CDR: кредиторская задолженность – это бесплатные деньги, а закрытие кассового разрыва потребует платных заемных средств.