От Сахоры Василий II отвел войска к Шехпе. Георгий I попытался ввести его в заблуждение, направив к нему послом одного из главных епископов Грузии, чтобы возобновить переговоры. Пока этот прелат усыплял подозрения недоверчивого Василия, грузинская конница напала на византийский лагерь. «Они гнали своих коней галопом, один за другим, не как армия, которая идет в бой, а как люди, которые идут за добычей». Часть византийцев из-за эффекта внезапности отступила, но они быстро пришли в себя и дали грузинам отпор. Василий II, обозленный двуличием врагов, велел прикрепить к острию копья последнее по времени письмо царя Георгия, полное заявлениями о миролюбии и дружбе. Подняв к небу письмо царя и потрясая копьем, он кричал: «Взгляни, Господи Боже, на письмо этих людей и посмотри, что они делают сейчас!» Грузины, наступавшие в беспорядке, были разгромлены по частям еще до того, как их основные силы во главе с самим царем Георгием I смогли хотя бы попытаться исправить положение». «Когда они отважно примчались на своих конях, тяжесть железных доспехов и долгая быстрая скачка истощили их силы, и они пали под ударами совершенно свежих в это время византийцев, которые истребили их неисчислимое множество». Затем русская (вероятно, варяжская. –
Георгий I отказался от безнадежной борьбы и, боясь, что византийская армия пойдет за ним до его убежища в Верхней Грузии, попросил мира, принял все условия Василия II и на три года дал ему в заложники своего малолетнего сына, будущего царя Баграта IV, а также уступил много крепостей. Хонигман полагает, что это могли быть крепости, которые Георгий когда-то заставил царя Армении Ховханнеса-Сембата отдать ему, когда захватил его в плен, или укрепленные городки, которые когда-то император отдал в удел грузинскому князю Баграту III, отцу Георгия. С тех пор эти крепости были передовыми постами Византийской империи на армянских и грузинских землях. «Они были разбросаны по территории, которая на севере доходила до северных границ Шавшети, области Ардаган и окрестностей города Ахалкалаки». В областях, присоединенных тогда к империи, было какое-то количество церквей, святых мест, и даже поселков и деревень, которые император по причинам религиозного или личного характера оставил царю Георгию I, как сообщает «Грузинская хроника».